招行京東聯(lián)手，拓?fù)溷y行誕生，互聯(lián)網(wǎng)銀行格局要被顛覆了嗎？

　　最近一段時間，銀行市場可謂是風(fēng)起云涌，各家商業(yè)銀行全面推動了開放銀行、無界銀行的步伐，而互聯(lián)網(wǎng)市場上則更是全面開花，這不中國又一大互聯(lián)網(wǎng)巨頭參與設(shè)立的銀行要來了，中國互聯(lián)網(wǎng)銀行的格局要再次洗牌了嗎?

　　一、拓?fù)溷y行誕生

　　12月11日，招商銀行發(fā)布《關(guān)于獨立法人直銷銀行獲批籌建的公告》，稱該行獲準(zhǔn)在上海市與網(wǎng)銀在線(北京)商務(wù)服務(wù)有限公司(以下簡稱“網(wǎng)銀商務(wù)”)共同籌建招商拓?fù)溷y行股份有限公司(以下簡稱“拓?fù)溷y行”)，與網(wǎng)銀商務(wù)入股比例分別為70%、30%�；I建工作完成后，將按照有關(guān)規(guī)定和程序向中國銀保監(jiān)會提出開業(yè)申請。

　　而網(wǎng)銀商務(wù)由京東數(shù)字科技控股股份有限公司100%持股，注冊資本83.53億元。此前，京東是BATJ四大互聯(lián)網(wǎng)巨頭中，唯一一家沒有參與設(shè)立銀行的公司——阿里有網(wǎng)商銀行、騰訊有微眾銀行、百度有中信百信銀行。

　　2017年11月18日，全國首家獨立法人直銷銀行百信銀行開業(yè)。直銷銀行指的是幾乎不設(shè)立實體業(yè)務(wù)網(wǎng)點，而是通過網(wǎng)上銀行、電話銀行、ATM、電子郵件、移動終端等，遠(yuǎn)程實現(xiàn)業(yè)務(wù)中心與終端客戶直接進(jìn)行業(yè)務(wù)往來。雖然很多銀行都有直銷銀行，但大多作為部門或事業(yè)部存在。

　　早在2017年2月，招商銀行就曾發(fā)布公告稱，經(jīng)董事會決議通過，該行擬出資20億元，全資發(fā)起設(shè)立獨立法人直銷銀行，初始注冊資本擬定為20億元人民幣，該行持股比例100%。同時還強調(diào)，在適當(dāng)時機，根據(jù)業(yè)務(wù)發(fā)展的需要并在監(jiān)管批準(zhǔn)的前提下，可轉(zhuǎn)讓不超過30%的股權(quán)，以引進(jìn)戰(zhàn)略投資者。如今這家新銀行終于閃亮登場，定為“拓?fù)溷y行”。公開資料顯示，“拓?fù)涫茄芯繋缀螆D形或空間在連續(xù)改變形狀后還能保持不變的一些性質(zhì)的一個學(xué)科。它只考慮物體間的位置關(guān)系而不考慮它們的形狀和大小。”

　　拓?fù)溷y行從其模式上來說，和第一家法人直銷銀行百信銀行類似，都是七三開格局，例如增資擴股之前的百信銀行是中信銀行持股70%，百度持股30%，而此次是招行入股70%、京東數(shù)科旗下網(wǎng)銀商務(wù)入股30%，在千呼萬喚始出來之后，意味著另一家互聯(lián)網(wǎng)巨頭參與設(shè)立的銀行出現(xiàn)了，當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)銀行的格局會改變嗎?

　　二、互聯(lián)網(wǎng)銀行格局要顛覆了嗎?

　　說起互聯(lián)網(wǎng)銀行，其實大家都不會太陌生，從當(dāng)年的前海微眾銀行到阿里網(wǎng)商銀行，再到百信銀行以及今天的招商拓?fù)溷y行，互聯(lián)網(wǎng)銀行已經(jīng)成為中國銀行業(yè)的重要組成部分，那么此次京東的大手筆我們到底該怎么看呢?

　　首先，拓?fù)溷y行對招行和京東數(shù)科可謂是強強聯(lián)合。招商銀行一直以來都被稱為移動互聯(lián)網(wǎng)時代最懂互聯(lián)網(wǎng)的商業(yè)銀行，其用戶體驗在各家傳統(tǒng)商業(yè)銀行中堪稱佼佼者，其零售AUM增長迅猛，到三季度末AUM余額8.63萬億元，較上年末增長15.17%，單季增量高達(dá)4300億元，前三季度增量超萬億。截至半年末，招商銀行APP的累計用戶接近1.3億，六成以上都是35歲以下的年輕人，海量的年輕用戶讓著招行有了較好的互聯(lián)網(wǎng)基礎(chǔ)。我們再看京東數(shù)科，作為京東旗下專門負(fù)責(zé)數(shù)字科技業(yè)務(wù)的子集團(tuán)，京東數(shù)科前不久也公布了自己的招股說明書，其中和銀行相關(guān)的數(shù)據(jù)是截至 2020 年 6 月末，京東數(shù)科累計為金融機構(gòu)帶來超 7000 億規(guī)模的個人及小微企業(yè)存款，可以看出，無論是招商銀行和京東數(shù)科都在直銷銀行建立之前就在金融領(lǐng)域奠定了較為堅實的基礎(chǔ)。

　　其次，拓?fù)溷y行將拓展京東數(shù)科2B領(lǐng)域想象空間。拓?fù)溷y行的出現(xiàn)對于京東數(shù)科來說其意義不可謂不巨大，與此同時，我們看到相比于螞蟻集中于C端市場，這些年京東數(shù)科的核心優(yōu)勢卻在B端，根據(jù)京東數(shù)科的招股書，在金融機構(gòu)服務(wù)領(lǐng)域服務(wù)了600家包括商業(yè)銀行、保險公司、基金公司、信托公司、證券公司客戶，為100萬家小微商戶、超20萬家中小企業(yè)、超700家大型商業(yè)中心等提供了包括業(yè)務(wù)和技術(shù)在內(nèi)的數(shù)字化解決方案，這些產(chǎn)業(yè)鏈上的機構(gòu)可以說已經(jīng)成為了京東數(shù)科最大的優(yōu)勢所在，大量的B端用戶能夠給京東數(shù)科創(chuàng)造出巨大的價值，這其中潛在的想象空間將會遠(yuǎn)超單純的數(shù)字科技服務(wù)，再加上招商銀行所擁有的強大的銀行服務(wù)、風(fēng)控能力，將會形成1+1>2的效果。

　　第三，拓?fù)溷y行將會對京東業(yè)務(wù)形成有效支撐。將眼光進(jìn)一步放大我們就會發(fā)現(xiàn)，拓?fù)溷y行的出現(xiàn)其實對于京東來說將會是一次巨大的機遇，眾所周知，京東已經(jīng)形成了京東母公司、京東數(shù)科、京東健康、京東物流等的為體系的京東系產(chǎn)業(yè)陣營，在這其中京東是萬億元的超級巨頭，而京東數(shù)科、京東健康、京東物流都是千億的重磅成員，拓?fù)溷y行或可為京東旗下各大巨頭以及產(chǎn)業(yè)上下游生態(tài)提供支撐，京東的內(nèi)部賦能能力和造血能力無疑將會再上一個臺階，這對于一家互聯(lián)網(wǎng)巨頭來說將會是一次前所未有的良機。

　　第四，拓?fù)溷y行能顛覆互聯(lián)網(wǎng)銀行的格局嗎?如今的互聯(lián)網(wǎng)銀行賽道依然處于發(fā)展的初級階段，雖然微眾銀行、網(wǎng)商銀行已經(jīng)成為了互聯(lián)網(wǎng)銀行的領(lǐng)軍企業(yè)，但是其和百信銀行以及剛成立的拓?fù)溷y行的差距并沒有想象中那么大，整個賽道依然處于發(fā)展初期，機會非常多，但是作為招行和京東都是非常有想法的公司，其如何能夠在拓?fù)溷y行的發(fā)展過程中發(fā)揮各自優(yōu)勢，形成產(chǎn)業(yè)合力依然有非常多的事情要做，如今拓?fù)溷y行的誕生僅僅是京東數(shù)科戰(zhàn)略布局的第一步，想要實現(xiàn)跨越式發(fā)展依然有非常長的路要走。