告別“張勇時(shí)代”，阿里正在成為一家投資公司

　　9月10日，阿里發(fā)布公告稱，張勇卸任阿里云董事長(zhǎng)與CEO職務(wù)。由蔡崇信接任集團(tuán)董事會(huì)主席，吳泳銘出任集團(tuán)CEO并兼任阿里云董事長(zhǎng)與CEO職務(wù)。至此，張勇將不再負(fù)責(zé)阿里任何具體事務(wù)，但仍然是阿里合伙人。

　　在當(dāng)日發(fā)布的全員信中，阿里對(duì)張勇提出了高度評(píng)價(jià)，稱其“成績(jī)斐然”，并授予其阿里史上第一個(gè)“功勛阿里人”榮譽(yù)稱號(hào)。為感謝張勇對(duì)公司發(fā)展所做出的卓越貢獻(xiàn)，阿里巴巴集團(tuán)還宣布投資10億美金，支持張勇設(shè)立科技基金，協(xié)助阿里布局面向未來(lái)的科技生態(tài)。“逍遙子將換一種方式，繼續(xù)在阿里和我們一起奮斗，迎接未來(lái)的發(fā)展。”

　　加入阿里16年，張勇曾帶領(lǐng)阿里創(chuàng)下諸多神話，創(chuàng)造了家喻戶曉的“雙十一”購(gòu)物狂歡節(jié)，帶領(lǐng)天貓快速發(fā)展推動(dòng)了品牌企業(yè)全面互聯(lián)網(wǎng)化的大潮，并幫助阿里過(guò)渡到無(wú)線化時(shí)代，邁向全球化進(jìn)程。

　　經(jīng)住了過(guò)上市受挫，和疫情三年的考驗(yàn)，張勇終迎來(lái)了完美謝幕。

　　事了拂衣去，深藏功與名。隨著張勇的交棒，阿里正式進(jìn)入了“蔡吳”時(shí)代。

　　1.張勇一退再退

　　在張勇時(shí)代，阿里巴巴聚焦于消費(fèi)、云計(jì)算、全球化三大戰(zhàn)略。而在”蔡吳”時(shí)代，三大戰(zhàn)略合并為二。新任集團(tuán)CEO吳永銘在9月12日發(fā)布全員信中提到阿里的兩大戰(zhàn)略重心：用戶為先、AI驅(qū)動(dòng)。在此基礎(chǔ)上，阿里巴巴將對(duì)三類(lèi)業(yè)務(wù)加大戰(zhàn)略性投入：一是技術(shù)驅(qū)動(dòng)的互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)業(yè)務(wù);二是AI驅(qū)動(dòng)的科技業(yè)務(wù);三是全球化的商業(yè)網(wǎng)絡(luò)。

　　AI技術(shù)驅(qū)動(dòng)被放置在了更重要的位置。

　　對(duì)于外界而言，在阿里云即將上市之際，張勇的突然離開(kāi)是意想不到的。早在今年6月，張勇辭任集團(tuán)CEO時(shí)曾表示，自己已不宜再同時(shí)擔(dān)任兩家公司董事長(zhǎng)與CEO職務(wù)，將全身心投入到阿里云。不過(guò)阿里云繼續(xù)分拆已經(jīng)是板上釘釘。

　　在阿里的商業(yè)帝國(guó)中，阿里云業(yè)務(wù)是繼淘天集團(tuán)之外的第二大營(yíng)收支柱。對(duì)于阿里云來(lái)說(shuō)，成立至今經(jīng)歷了四任CEO迭代，從創(chuàng)始人王堅(jiān)到胡曉明、張建鋒，到張勇再到現(xiàn)如今接任的吳泳銘。

　　近年來(lái)，受疫情和經(jīng)濟(jì)下行的大環(huán)境影響，國(guó)內(nèi)云市場(chǎng)內(nèi)卷加劇，原先在互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)云市場(chǎng)增長(zhǎng)疲軟，在增長(zhǎng)需求驅(qū)動(dòng)下一路卷到了政企市場(chǎng)。張勇接任阿里云業(yè)務(wù)后，重新梳理阿里的各項(xiàng)業(yè)務(wù)和資源，為了彼此形成協(xié)同，他將公有云業(yè)務(wù)放置在重心，重新將阿里云的定位回歸到產(chǎn)品技術(shù)公司，即“一家云計(jì)算產(chǎn)品公司”，通過(guò)IaaS(基礎(chǔ)設(shè)施即服務(wù))+PaaS(平臺(tái)即服務(wù))+MaaS(模型即服務(wù))三層架構(gòu)，全面擁抱智能化時(shí)代。

　　在張勇帶領(lǐng)下，阿里云發(fā)布了全新生態(tài)政策，產(chǎn)品走向集成化。與生態(tài)合作伙伴形成友好合作，致力于為千行百業(yè)走向數(shù)字化和智能化助力。

　　張勇曾被譽(yù)為是最適合擔(dān)起阿里云重任的領(lǐng)導(dǎo)者。從接任到卸任，阿里云在張勇手里掌管的266天里，取得了突破性的改變，最直觀的反映在業(yè)務(wù)增長(zhǎng)上。根據(jù)阿里最新財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)顯示，截至2023年6月30日止，阿里云智能集團(tuán)的經(jīng)調(diào)整后的息稅前利潤(rùn)為3.87億元，去年同期利潤(rùn)為1.88億元，同比增長(zhǎng)106%。

　　在卸任阿里云CEO的前兩天，張勇出現(xiàn)并參與了杭州第19屆亞運(yùn)會(huì)火炬?zhèn)鬟f，據(jù)媒體報(bào)道，在接過(guò)圣火時(shí)，張勇做了個(gè)“彎弓射大雕”的動(dòng)作。在火炬?zhèn)鬟f結(jié)束后，張勇回答記者稱，今年阿里云發(fā)展和變革的著力點(diǎn)在于“讓算力更普惠，讓AI更普及”。

　　為推動(dòng)算力普惠，阿里云在業(yè)內(nèi)率先進(jìn)行云產(chǎn)品大降價(jià);推動(dòng)AI普及方面，阿里云在推出大模型產(chǎn)品“通義千問(wèn)”后，緊接著將其接入到所有業(yè)務(wù)中全面改造。

　　但即便如此，張勇也被質(zhì)疑是不懂技術(shù)，做云沒(méi)想法。

　　值得注意的是，盡管在上半年AI大模型熱的驅(qū)動(dòng)下，阿里云的營(yíng)收增幅扔在放緩，截至2023年6月30日，其總收入為251.23億元，僅同比增長(zhǎng)4%。此外，其市場(chǎng)份額也在下降，三年間從占比超過(guò)四成降到三成。但好在即便如此，在國(guó)內(nèi)云計(jì)算市場(chǎng)，阿里云依舊穩(wěn)居第一。據(jù)Canalys的數(shù)據(jù)，2023年第一季度，阿里云在中國(guó)大陸云基礎(chǔ)設(shè)施市場(chǎng)的份額為34%，排名第一，較第二名華為高出14個(gè)百分點(diǎn)。

　　在智能化時(shí)代，各家除了比拼技術(shù)成就之外，技術(shù)人才的競(jìng)爭(zhēng)也在暗中較勁。技術(shù)背景出身的吳永銘似乎更合適帶領(lǐng)阿里云走向下一階段。

　　吳泳銘是阿里初代程序員，也是早期阿里“十八羅漢”之一，畢業(yè)于浙江工業(yè)大學(xué)計(jì)算機(jī)系，早年追隨馬云北上，負(fù)責(zé)外經(jīng)貿(mào)部的網(wǎng)站技術(shù)開(kāi)發(fā)，后跟隨馬云回到杭州創(chuàng)辦了阿里巴巴。

　　吳泳銘曾領(lǐng)導(dǎo)構(gòu)建了阿里B2B、淘寶、支付寶等多個(gè)業(yè)務(wù)的底層技術(shù)架構(gòu)。隨后，其帶隊(duì)創(chuàng)建了阿里媽媽平臺(tái)，孵化了手機(jī)淘寶。2014年，吳泳銘離開(kāi)阿里業(yè)務(wù)一線，創(chuàng)辦了元璟資本，主投硬核科技、工業(yè)智造、產(chǎn)業(yè)數(shù)智化、醫(yī)療科技、跨境出海等領(lǐng)域的項(xiàng)目，投出了理想汽車(chē)、思必馳等知名創(chuàng)業(yè)公司。再次回歸阿里一線，吳泳銘從張勇手里接過(guò)了集團(tuán)CEO、阿里云董事長(zhǎng)兼CEO以及淘天集團(tuán)董事長(zhǎng)的接力棒。阿里集團(tuán)認(rèn)為，吳泳銘多年來(lái)始終跟進(jìn)全球前沿技術(shù)趨勢(shì)發(fā)展，將進(jìn)一步開(kāi)闊阿里的技術(shù)視野，探索以前沿技術(shù)為發(fā)展引擎的全新方向。

　　接下來(lái)，身兼數(shù)職的吳永銘將如何帶領(lǐng)阿里云取得突破性進(jìn)展，值得關(guān)注。

　　2.阿里正在轉(zhuǎn)變成一家投資公司

　　“四年前的今天，馬老師把董事會(huì)主席的接力棒交給CEO逍遙子(張勇)，開(kāi)啟了一家期望百年的企業(yè)傳承體系的第一步。時(shí)隔四年，逍遙子把棒交到我和吳泳銘手里，繼續(xù)延續(xù)阿里的傳承體系。”蔡崇信在回顧公司的幾次管理層傳承時(shí)稱。

　　阿里的下一個(gè)目標(biāo)，是成為一家控股公司。今年3月，阿里啟動(dòng)了24年來(lái)最大的一次組織變革，“1+6+N”。在集團(tuán)下設(shè)淘寶天貓商業(yè)、阿里云智能、本地生活、菜鳥(niǎo)、國(guó)際數(shù)字商業(yè)、大文娛等六大業(yè)務(wù)集團(tuán)和多家業(yè)務(wù)公司(包括盒馬、飛豬等)。這一變革意味著阿里的組織正在扁平化。

　　在宣布各業(yè)務(wù)集團(tuán)獨(dú)立的組織變革時(shí)，張勇曾表示，阿里集團(tuán)將從過(guò)去對(duì)旗下業(yè)務(wù)人、財(cái)、事全面管理的統(tǒng)管模式，全面轉(zhuǎn)向控股模式，以股東身份參與旗下各業(yè)務(wù)集團(tuán)、業(yè)務(wù)公司董事會(huì)，行使股東權(quán)利、履行股東義務(wù)。

　　根據(jù)阿里官方表述，阿里在轉(zhuǎn)向控股集團(tuán)以后主要干三件事：一是支撐協(xié)調(diào)各業(yè)務(wù)集團(tuán)發(fā)展，二是成為新技術(shù)的發(fā)現(xiàn)者和推動(dòng)者，三是成為創(chuàng)新業(yè)務(wù)孵化的大本營(yíng)。

　　具體到業(yè)務(wù)來(lái)看，阿里的核心電商業(yè)務(wù)淘天集團(tuán)將聚焦于業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)。過(guò)去淘寶因?yàn)檫^(guò)度看重天貓的發(fā)展，而忽視了下沉市場(chǎng)的潛力。尤其是近年來(lái)拼多多的興起，迅速吃遍了下沉市場(chǎng)的紅利，發(fā)展迅猛。

　　高盛全球投資研究報(bào)告數(shù)據(jù)顯示，淘寶天貓的市場(chǎng)份額從2019年的66%下降至2022年的44%，拼多多則從10%上漲到18%。除了拼多多之外，淘寶的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手還有來(lái)自快手、抖音電商的圍追堵截。馬云回歸后給淘天集團(tuán)指出了三個(gè)方向：回歸淘寶、回歸用戶、回歸互聯(lián)網(wǎng)。他認(rèn)為，接下來(lái)是淘寶而不是天貓的機(jī)會(huì)，阿里電商應(yīng)該“回歸淘寶”。

　　承擔(dān)起新技術(shù)的發(fā)現(xiàn)和探索的是第二增長(zhǎng)曲線阿里云業(yè)務(wù)，尤其是在大模型時(shí)代。張勇曾指出，“大模型是一場(chǎng)‘AI+云計(jì)算’的全方位競(jìng)爭(zhēng)，是一個(gè)囊括底層龐大算力、網(wǎng)絡(luò)、大數(shù)據(jù)、機(jī)器學(xué)習(xí)等諸多領(lǐng)域的復(fù)雜系統(tǒng)性工程。”在核心電商業(yè)務(wù)，也開(kāi)始接入通義千問(wèn)的應(yīng)用模型。

　　此外，淘天之外的各項(xiàng)獨(dú)立業(yè)務(wù)則肩負(fù)著獨(dú)立上市的kpi。六大業(yè)務(wù)中，菜鳥(niǎo)、盒馬、阿里云三大業(yè)務(wù)已經(jīng)在5月份被阿里東海市批準(zhǔn)上市，成為率先一批沖刺上市的業(yè)務(wù)。

　　彼時(shí)三大業(yè)務(wù)均公開(kāi)了上市時(shí)間計(jì)劃，盒馬稱預(yù)計(jì)將在未來(lái)6到12個(gè)月內(nèi)完成。不過(guò)，近期卻有市場(chǎng)傳聞稱，盒馬的上市計(jì)劃將被暫時(shí)擱置。原因是，在與潛在投資人進(jìn)行早期談判后，其給出的估值不符合阿里的預(yù)期。據(jù)悉，去年盒馬考慮融資時(shí)設(shè)定了60億美元至100億美元的估值目標(biāo)。

　　阿里云被看作是另一率先上市的業(yè)務(wù)，今年5月張勇在給阿里云的全員信中明確阿里云上市時(shí)間表是“未來(lái)12個(gè)月內(nèi)”。9月11日，阿里在港交所發(fā)布自愿公告，宣布管理層交接已按計(jì)劃順利完成，阿里云智能集團(tuán)的分拆計(jì)劃將繼續(xù)執(zhí)行，并另行為其委任管理團(tuán)隊(duì)。該分拆計(jì)劃的完成取決于多種因素，包括但不限于資產(chǎn)、負(fù)債和合同的成功重組、股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的實(shí)施、市場(chǎng)條件和相關(guān)管轄區(qū)的監(jiān)管審批。

　　三大業(yè)務(wù)中，菜鳥(niǎo)上市的時(shí)間拉的是最長(zhǎng)的，預(yù)計(jì)在未來(lái) 12 到 18 個(gè)月內(nèi)完成。按照今年5月胡潤(rùn)發(fā)布的全球獨(dú)角獸榜顯示，菜鳥(niǎo)估值約為1850億元，是國(guó)內(nèi)唯二估值過(guò)千億元的快遞企業(yè)，其價(jià)值在國(guó)內(nèi)物流行業(yè)僅次于順豐，約為其市值的4/5，遠(yuǎn)超極兔的1050億和貨拉拉900億估值，是京東物流市值(800億元)的兩倍多。

　　如今，阿里正在轉(zhuǎn)變成一家投資公司，“馬云背后的男人”蔡崇信重出江湖也是一大信號(hào)，蔡崇信擅長(zhǎng)“籌錢(qián)”。

　　1999年，蔡崇信辭去了年薪580萬(wàn)的高盛高管工作，毅然加入了阿里巴巴，早年幫助阿里搭建起了管理和資本架構(gòu)，并助力阿里完成了多倫重要融資，包括 2005 年收購(gòu)中國(guó)雅虎、拉來(lái)雅虎的大額投資。在2014年阿里巴巴赴美上市之際，投行人士評(píng)價(jià)蔡崇信尤其擅長(zhǎng)對(duì)海外投資人講述中國(guó)故事。

　　蔡崇信此時(shí)接手后最大的人物，是通過(guò)各項(xiàng)投資，獲得更大收益，或者說(shuō)是更高的估值。

　　隨著張勇退位，蔡崇信、吳永銘回歸，阿里重回“十八羅漢”時(shí)代。

　　有人曾經(jīng)問(wèn)過(guò)馬云：“要是張勇出問(wèn)題，不行了怎么辦?”馬云答道：“不行了就不行了，我不回來(lái)。”如今，馬云雖然歸來(lái)但卻未回歸一線，代替馬云回歸前線的是當(dāng)年一起赤手空拳打天下的創(chuàng)始團(tuán)隊(duì)成員。

　　創(chuàng)始團(tuán)隊(duì)再出山，能否帶領(lǐng)阿里突破瓶頸重回巔峰，仍需持續(xù)觀望。